證券代碼：600771證券簡稱：廣譽(yù)遠(yuǎn)編號：臨2023-015

　　特別提示

　　本公司董事會及全體董事保證本公告內(nèi)容不存在任何虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，并對其內(nèi)容的真實性、準(zhǔn)確性和完整性承擔(dān)法律責(zé)任。

　　廣譽(yù)遠(yuǎn)中藥股份有限公司（以下簡稱“公司”）于近日收到上海證券交易所上市公司監(jiān)管一部發(fā)來的《關(guān)于廣譽(yù)遠(yuǎn)中藥股份有限公司2022年年度報告的信息披露監(jiān)管工作函》（上證公函【2023】0452號），經(jīng)公司認(rèn)真分析，現(xiàn)對函中所述問題回復(fù)公告如下：

　　問題一：關(guān)于公司業(yè)績。年報及前期公告顯示，2020年-2022年公司分別實現(xiàn)銷售收入11.09億元、8.54億元、9.95億元，凈利潤0.32億元、-3.16億元、-3.99億元。近三年盈利水平持續(xù)下滑，2022年虧損擴(kuò)大。請公司補(bǔ)充披露：（1）公司主要產(chǎn)品價格、產(chǎn)銷量、毛利率及變化情況；（2）結(jié)合公司主要產(chǎn)品價量情況、產(chǎn)能利用率、行業(yè)市場、成本費用、同行業(yè)可比公司情況等進(jìn)一步說明公司2022年度營收增長但虧損擴(kuò)大的原因及合理性；（3）公司持續(xù)盈利能力是否存在不確定性，公司為改善盈利能力所采取的措施。

　　公司回復(fù)：

　?。?）公司主要產(chǎn)品價格、產(chǎn)銷量、毛利率及變化情況

　　一、2020年-2022年公司主要產(chǎn)品價格及變化情況

　　公司主要產(chǎn)品包括定坤丹、龜齡集、安宮牛黃丸、牛黃清心丸、龜齡集酒等，2020年-2022年的主要產(chǎn)品未稅價格明細(xì)如下：

　　單位：元

　　各產(chǎn)品系列中主要因規(guī)格、產(chǎn)品類型銷售占比變化導(dǎo)致近三年產(chǎn)品單價的差異性變化。

　　二、主要產(chǎn)品產(chǎn)銷量情況

　　2022年度，公司延續(xù)適度控制發(fā)貨，著力終端動銷的政策方向，主要產(chǎn)品發(fā)貨增幅較小。公司生產(chǎn)模式主要采用“以銷定產(chǎn)”的方式，原則上按照銷售訂單需求，結(jié)合一定量的安全緩沖庫存儲備，并綜合公司產(chǎn)品戰(zhàn)略儲備計劃，制定生產(chǎn)計劃安排生產(chǎn)。

　　三、主要產(chǎn)品毛利率及變化情況

　　2022年度，除牛黃清心丸因原材料牛黃價格大幅上漲導(dǎo)致毛利有所降低外，其余產(chǎn)品隨著公司買贈活動等事項減少，毛利率均呈上漲趨勢。

　?。?）結(jié)合公司主要產(chǎn)品價量情況、產(chǎn)能利用率、行業(yè)市場、成本費用、同行業(yè)可比公司情況等進(jìn)一步說明公司2022年度營收增長但虧損擴(kuò)大的原因及合理性

　　一、2020年-2022年主要產(chǎn)品產(chǎn)能及產(chǎn)能利用率

　　2022年度主要車間產(chǎn)能利用率呈上漲趨勢，產(chǎn)能利用率變動的主要原因為：公司結(jié)合市場需求、銷售訂單及庫存情況，合理安排生產(chǎn)計劃，以滿足銷售需求。2022年度產(chǎn)能利用率逐步提高，將有效降低單位固定制造費用從而降低單位生產(chǎn)成本。

　　二、2020年-2022年成本費用情況

　　2020年-2022年成本費用情況如下：

　　單位：萬元

　　2022年度營收增長但虧損擴(kuò)大主要原因是：

　?。ㄒ唬?022年度銷售費用85,362.79萬元，較上年增加7,140.91萬元，增幅9.13%。近三年因公司階段性戰(zhàn)略調(diào)整，適度控制發(fā)貨、降低渠道庫存，增加終端純銷，結(jié)合公司戰(zhàn)略和產(chǎn)品特性，在全國各類醫(yī)藥連鎖開展了一系列營銷推廣和培訓(xùn)活動，醫(yī)院學(xué)術(shù)推廣活動的投入加大，終端動銷成果顯著，但使得全年銷售費用近三年持續(xù)上漲。

　　（二）2022年度信用減值損失425.23萬元，較上年增加3,771.29萬元，增幅112.71%。報告期公司應(yīng)收賬款持續(xù)下降，但因為遠(yuǎn)期應(yīng)收款項的回收未達(dá)預(yù)期導(dǎo)致壞賬增加。

　?。ㄈ?022年計提資產(chǎn)減值損失5,718.89萬元，較上年增加5,567.35萬元，主要因為部分產(chǎn)品因滯銷導(dǎo)致過期、包材更新等因素，報告期內(nèi)公司計提資產(chǎn)減值損失較上年同期大幅增長。

　　以上因素導(dǎo)致公司報告期營收增長但虧損擴(kuò)大。

　　三、行業(yè)市場及同行業(yè)可比公司情況

　?。ㄒ唬┬袠I(yè)市場

　　我國對醫(yī)藥行業(yè)長期以來實行嚴(yán)格的準(zhǔn)入和監(jiān)管制度。醫(yī)藥行業(yè)具有高投入、高風(fēng)險、長周期和技術(shù)密集的特點。醫(yī)藥產(chǎn)品的生產(chǎn)需要符合嚴(yán)格的技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)，對生產(chǎn)設(shè)備、專利技術(shù)、工藝技術(shù)、工藝流程的要求較高。

　　中醫(yī)藥作為我國的民族醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)，近年迎來了國家較好的發(fā)展重視和政策支持，同時也面臨日趨嚴(yán)格的監(jiān)管要求。作為傳統(tǒng)的老字號企業(yè)，公司對比行業(yè)其他老字號品牌制造企業(yè)，仍處于相對弱勢的發(fā)展時期。

　　近二三十年公司核心子公司經(jīng)歷了股權(quán)變更、經(jīng)營困境、復(fù)蘇起步、快速擴(kuò)張、搶占市場份額、品牌力追趕等一系列發(fā)展道路上的求生摸索。公司憑借強(qiáng)大的產(chǎn)品力，走出了一條破局之路。然而對比行業(yè)內(nèi)多家穩(wěn)定發(fā)展經(jīng)營的企業(yè)，公司的個體差異也很明顯。從市場競爭力、品牌影響力和銷量份額鞏固力等多個角度來看，公司前期通過實施較為激進(jìn)的營銷政策，出現(xiàn)了一段時期的快速發(fā)展，品牌影響力加速擴(kuò)大。近幾年公司進(jìn)入盤整鞏固期，公司采取多項改善舉措，鞏固現(xiàn)有銷售份額，出現(xiàn)了部分運營指標(biāo)異常的情況，與公司所處的發(fā)展階段和市場環(huán)境是相適應(yīng)的。

　　（二）同行業(yè)可比公司情況

　　單位：億元

　　綜合可參照的同行業(yè)14家上市公司2020-2022年數(shù)據(jù)，由于各企業(yè)之間業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)、產(chǎn)品結(jié)構(gòu)、產(chǎn)品定價策略差異等因素影響，與同行業(yè)相比，公司整體毛利率目前處于中等水平。

　　綜上所述，2022年度營收增長但虧損擴(kuò)大主要原因是費用增加及資產(chǎn)減值損失增加所致，結(jié)合公司戰(zhàn)略及相關(guān)會計政策，營收增長但虧損擴(kuò)大是合理的。

　?。?）公司持續(xù)盈利能力是否存在不確定性，公司為改善盈利能力所采取的措施

　　一、公司持續(xù)盈利能力不存在不確定性

　　（一）報告期內(nèi)盈利能力

　　1.報告期內(nèi)主要產(chǎn)品系列盈利情況如下：

　　單位：萬元

　　2.近三年經(jīng)營現(xiàn)金流情況如下：

　　單位：萬元

　　如上述表格所示，公司產(chǎn)品毛利較高，且經(jīng)營現(xiàn)金流持續(xù)為正，回收金額進(jìn)一步擴(kuò)大，因此具備持續(xù)盈利能力。

　　公司產(chǎn)品品質(zhì)和療效始終得到市場認(rèn)可，且毛利率較高；因為戰(zhàn)略調(diào)整導(dǎo)致階段性盈利能力下降，其中控制發(fā)貨影響收入減少，增加終端推廣導(dǎo)致銷售費用增加，同時報告期減值準(zhǔn)備計提充分也對利潤構(gòu)成影響。隨著渠道庫存良性運轉(zhuǎn)，終端動銷能力持續(xù)增強(qiáng)，市場環(huán)境緩和及品牌力進(jìn)一步加強(qiáng)，公司盈利能力及經(jīng)營性業(yè)績會隨之增長。

　?。ǘ┢诤笥芰?/p>

　　2023年一季度，公司實現(xiàn)利潤總額1,549.57萬元，較上年同期增長33.85%，業(yè)務(wù)盈利能力持續(xù)向好。同時應(yīng)收賬款不斷降低，現(xiàn)金流持續(xù)好轉(zhuǎn)，隨著現(xiàn)款發(fā)貨的穩(wěn)步推行，經(jīng)營質(zhì)量已經(jīng)實質(zhì)性好轉(zhuǎn)。

　　綜上，公司的業(yè)務(wù)盈利能力持續(xù)增長，持續(xù)盈利能力不存在不確定性。

　　二、公司為改善盈利能力所采取的措施

　　在當(dāng)前市場環(huán)境下，公司管理層將著力以下重點工作，以改善公司盈利能力：

　?。ㄒ唬?qiáng)學(xué)術(shù)。堅持學(xué)術(shù)引領(lǐng)，加大投入對核心產(chǎn)品循證醫(yī)學(xué)研究，并且要與各個條線銷售深度協(xié)同，強(qiáng)化學(xué)術(shù)轉(zhuǎn)化、以學(xué)術(shù)促銷售。

　　（二）強(qiáng)中臺。強(qiáng)化總部管理職能，一是通過規(guī)范管理，強(qiáng)化經(jīng)營分析與考核，向管理要效益；二是加強(qiáng)資源的整合協(xié)同，為銷售團(tuán)隊提供強(qiáng)大賦能。

　　（三）強(qiáng)動銷。公司進(jìn)一步苦練內(nèi)功、提質(zhì)增效，加快推動渠道重構(gòu)、拓展渠道空間、提升渠道效能，為全面實現(xiàn)年度扭虧為盈、全方位推動高質(zhì)量發(fā)展提供堅實支撐。

　?。ㄋ模┙祽?yīng)收。公司將持續(xù)清理應(yīng)收賬款，嚴(yán)控渠道庫存，推動現(xiàn)款發(fā)貨，增加經(jīng)營活動現(xiàn)金流入。

　　（五）降成本。公司將進(jìn)一步實行精細(xì)化、系統(tǒng)化管理要求，實行全員、全流程成本控制，強(qiáng)化管理，降本增效，夯實經(jīng)營基礎(chǔ)。

　　問題二：關(guān)于應(yīng)收款項。年報顯示，自2016年收購山西廣譽(yù)遠(yuǎn)國藥有限公司以來，公司應(yīng)收賬款呈現(xiàn)2016年-2020年持續(xù)上升，2021年至今持續(xù)下降的趨勢。2020年-2022公司應(yīng)收賬款分別為15.60億元、12.31億元、8.96億元，占營收比例分別為140.59%、144.17%、90.11%，賒銷率遠(yuǎn)高同行業(yè)水平。其中，賬齡在一年以內(nèi)的應(yīng)收賬款期末賬面余額為5.84億元，賬齡在三年以上的為1.52億元，但僅371.45萬元按單項計提壞賬準(zhǔn)備，占比0.35%，近三年占比均較低。應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)近三年分別為487.47天、588.14天、385.07天，均超過一年。請公司補(bǔ)充披露：（1）應(yīng)收賬款前十大欠款對象的具體情況，包括名稱、是否關(guān)聯(lián)方、是否當(dāng)年新增客戶、應(yīng)收賬款金額及同比變化、賬齡分布情況、壞賬計提情況，并結(jié)合客戶經(jīng)營及財務(wù)狀況、款項逾期金額（如有）、期后回款情況，說明壞賬準(zhǔn)備計提是否充分考慮客戶實際履約能力，款項回收是否存在風(fēng)險；（2）結(jié)合公司經(jīng)營模式、信用政策、可比公司情況說明公司賒銷率高且應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)效率低的原因，公司與應(yīng)收賬款欠款對象是否存在潛在利益安排；（3）結(jié)合賬齡在三年以上的應(yīng)收賬款壞賬準(zhǔn)備計提情況，說明相關(guān)計提方法的合理性；（4）公司長期存在巨額一年以內(nèi)應(yīng)收賬款的原因，是否存在通過控制賬齡從而少計提壞賬準(zhǔn)備的情形。請年審會計師結(jié)合履行的審計程序及取得的審計證據(jù)，對上述問題發(fā)表意見。

　　公司回復(fù)：

　　（1）應(yīng)收賬款前十大欠款對象的具體情況，包括名稱、是否關(guān)聯(lián)方、是否當(dāng)年新增客戶、應(yīng)收賬款金額及同比變化、賬齡分布情況、壞賬計提情況，并結(jié)合客戶經(jīng)營及財務(wù)狀況、款項逾期金額（如有）、期后回款情況，說明壞賬準(zhǔn)備計提是否充分考慮客戶實際履約能力，款項回收是否存在風(fēng)險

　　公司已經(jīng)充分考慮了客戶實際履約能力，應(yīng)收賬款回收風(fēng)險可控。

　　一、應(yīng)收賬款前十大欠款對象的具體情況

　　2022年末公司應(yīng)收賬款前十名具體情況如下：

　　單位：萬元

　　如上表所示，應(yīng)收賬款前十名客戶期末余額較上年同期降低28.01%，前十名中七名客戶應(yīng)收賬款較上年同期降幅顯著，公司加大應(yīng)收賬款清收卓有成效。2023年，公司仍將“降應(yīng)收”作為年度重點工作之一，持續(xù)改善運營指標(biāo)。

　　公司綜合研判現(xiàn)階段業(yè)務(wù)實際以及所處發(fā)展階段，為保持與客戶長期戰(zhàn)略合作，給予部分老客戶超過公司普通政策的信用賬期政策。鼓勵客戶拓展空白市場，做好增量市場，結(jié)合醫(yī)藥行業(yè)的銷售周期性，公司對部分商業(yè)信用賬期保持寬限至一年。

　　二、部分應(yīng)收賬款說明

　?。ㄒ唬┖蟿P信醫(yī)藥有限公司（以下簡稱“湖南凱信”）可迅速覆蓋湖南省內(nèi)醫(yī)藥商業(yè)和中大型連鎖渠道，并對第三終端市場擁有較高的覆蓋率和較強(qiáng)的配送能力。為深耕湖南市場，公司借助其建立的銷售渠道，一方面實現(xiàn)在湖南省內(nèi)醫(yī)藥商業(yè)和連鎖藥店的快速覆蓋，另一方面積極開發(fā)第三終端資源，使得其成為公司第一大客戶。2022年公司加大對其應(yīng)收賬款清收力度，應(yīng)收賬款余額較上年同期減少15.13%。2023年1-3月份，公司收到湖南凱信回款210.80萬元。

　?。ǘ┥轿鲝V譽(yù)遠(yuǎn)醫(yī)藥有限公司（以下簡稱“廣譽(yù)遠(yuǎn)醫(yī)藥”）位于太原市，是一家醫(yī)藥零售公司，該公司在山西省內(nèi)具有規(guī)模優(yōu)勢和地域覆蓋優(yōu)勢，建立了密集合理的業(yè)務(wù)布局，以精品中藥的銷售與推廣為主，充分利用公司產(chǎn)品在山西省內(nèi)的品牌優(yōu)勢，為開辦的國藥堂專賣店和廣譽(yù)遠(yuǎn)國醫(yī)館進(jìn)行產(chǎn)品配送服務(wù)，經(jīng)營穩(wěn)定。2022年公司對山西廣譽(yù)遠(yuǎn)醫(yī)藥應(yīng)收賬款增加主要是由于應(yīng)收商業(yè)票據(jù)到期未回款轉(zhuǎn)回應(yīng)收賬款所致。今年已將廣譽(yù)遠(yuǎn)醫(yī)藥作為重點清收客戶，確保應(yīng)收賬款的及時清收。

　?。ㄈ╆兾麾蜕幤酚邢薰荆ㄒ韵潞喎Q“怡和生化”）業(yè)務(wù)分布較廣，進(jìn)行藥品配送及合作的醫(yī)療機(jī)構(gòu)和醫(yī)藥流通企業(yè)達(dá)百余家，該企業(yè)經(jīng)營運轉(zhuǎn)正常。目前公司與怡和生化已停止業(yè)務(wù)合作，并制定了催收計劃，加大清收力度，確保應(yīng)收賬款的及時清收。

　　（四）重慶康榮元醫(yī)藥有限公司（以下簡稱“重慶康榮元”）位于重慶市，是一家全品類醫(yī)藥批發(fā)公司，目前該企業(yè)經(jīng)營運轉(zhuǎn)正常。2021年公司精品中藥系列產(chǎn)品借助重慶康榮元的配送網(wǎng)絡(luò)重點開拓川渝及西南部市場的重點終端，目前公司與重慶康榮元已停止業(yè)務(wù)合作，并將其作為重點清收客戶，加大清收力度，確保應(yīng)收賬款收回。

　?。ㄎ澹┚〇|醫(yī)藥（北京）有限公司具有強(qiáng)大的醫(yī)藥供應(yīng)鏈能力、覆蓋藥品全生命周期的數(shù)字化營銷能力以及海量用戶流量。2022年公司拓展電商業(yè)務(wù)，加強(qiáng)與頭部電商平臺合作，滿足多樣化、便利化、品質(zhì)化消費需求，導(dǎo)致應(yīng)收賬款較期初增長90.23%，截至2023年一季度末，回款金額已覆蓋期末應(yīng)收賬款。

　　三、期后回款及回收風(fēng)險分析情況

　　截至2023年3月末，上述前10大客戶回款9,170.84萬元，公司前十大客戶均為全國及區(qū)域龍頭商業(yè)企業(yè)，與公司合作多年，信用良好，且其覆蓋區(qū)域銷售正常，部分商業(yè)企業(yè)雖然存在逾期賬款，但其經(jīng)營活動正常，發(fā)展勢頭良好，且公司已經(jīng)采取清收措施，加強(qiáng)催收力度，按階段跟蹤落實清收情況。

　　（2）結(jié)合公司經(jīng)營模式、信用政策、可比公司情況說明公司賒銷率高且應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)效率低的原因，公司與應(yīng)收賬款欠款對象是否存在潛在利益安排

　　公司與應(yīng)收賬款欠款對象不存在潛在利益安排。

　　一、公司經(jīng)營模式

　　（一）醫(yī)藥工業(yè)

　　公司自產(chǎn)藥品均采用買斷銷售方式進(jìn)行銷售，下游客戶包括醫(yī)藥批發(fā)經(jīng)銷商、連鎖藥店、國藥堂等，目前采用的銷售模式具體可細(xì)分為三種銷售模式，包括協(xié)作經(jīng)銷模式、代理銷售模式和經(jīng)銷模式，具體如下：

　　1、協(xié)作經(jīng)銷模式

　　公司傳統(tǒng)中藥的大部分藥品、加味龜齡集酒以及部分養(yǎng)生酒采用協(xié)作經(jīng)銷模式進(jìn)行銷售，協(xié)作經(jīng)銷是一種將產(chǎn)品采取買斷經(jīng)銷方式銷售給醫(yī)藥商業(yè)批發(fā)企業(yè)、并協(xié)助批發(fā)企業(yè)開發(fā)維護(hù)醫(yī)療機(jī)構(gòu)和零售藥店等終端客戶的銷售模式。公司自有銷售隊伍以及合伙人組建的銷售隊伍在各自區(qū)域內(nèi)尋找合適的協(xié)作經(jīng)銷商，在簽訂經(jīng)銷合同后，與區(qū)域經(jīng)銷商整合資源，通過臨床推廣、學(xué)術(shù)推廣共同開發(fā)區(qū)域內(nèi)的醫(yī)院終端市場、零售藥店、特色診療機(jī)構(gòu)和診所，并提供銷售輔導(dǎo)與培訓(xùn)及售后服務(wù)，同時對醫(yī)藥商業(yè)批發(fā)客戶提供相應(yīng)的服務(wù)支持。

　　2、代理銷售模式

　　公司對于部分藥品采取代理銷售模式，由具有一定經(jīng)濟(jì)實力或市場渠道資源的代理商在特定區(qū)域代理公司產(chǎn)品，代理商在特定區(qū)域自主開拓銷售渠道、開拓終端市場，并協(xié)調(diào)公司產(chǎn)品在代理區(qū)域內(nèi)的市場準(zhǔn)入工作，包括物價備案、產(chǎn)品檢驗、招標(biāo)投標(biāo)、進(jìn)入醫(yī)保、農(nóng)保等，確保公司產(chǎn)品中標(biāo)。公司將產(chǎn)品銷售給代理商合作的區(qū)域性醫(yī)藥商業(yè)企業(yè)后，一般不提供其他后續(xù)支持和服務(wù)，亦不承擔(dān)市場風(fēng)險。

　　3、經(jīng)銷模式

　　公司的精品中藥及部分養(yǎng)生酒采取經(jīng)銷模式，即將產(chǎn)品以買斷方式銷售給與區(qū)域合作伙伴設(shè)立的國藥堂（公司大多僅參股10%左右）、經(jīng)銷商，由其零售給消費者。

　　（二）醫(yī)藥商業(yè)

　　公司醫(yī)藥商業(yè)包括批發(fā)和零售，批發(fā)主要是以西藏廣譽(yù)遠(yuǎn)為平臺，自其他藥品生產(chǎn)企業(yè)購進(jìn)產(chǎn)品，通過自有銷售渠道銷往西藏地區(qū)的醫(yī)療機(jī)構(gòu)或零售終端，及以公司數(shù)字經(jīng)濟(jì)事業(yè)部為平臺，銷售公司產(chǎn)品給電商平臺客戶，供其線上銷售。零售業(yè)務(wù)是通過公司有零售資質(zhì)的主體單位，通過線上線下渠道，面對個人消費者銷售公司產(chǎn)品和外采產(chǎn)品。

　　二、信用政策及回款期限

　　公司根據(jù)銷售模式，將合作的醫(yī)藥商業(yè)劃分為綜合商業(yè)、醫(yī)院商業(yè)和OTC商業(yè)三種類別，并結(jié)合商業(yè)類型及銷售規(guī)模、行業(yè)常規(guī)信用政策、公司發(fā)展階段及產(chǎn)品特點，經(jīng)審批后給予不同的信用賬期，在2022年第四季度推行“現(xiàn)款發(fā)貨”前，公司執(zhí)行信用政策具體如下：

　　公司結(jié)合當(dāng)前的發(fā)展情況，為維護(hù)與長期合作客戶的持續(xù)性、加快新渠道業(yè)務(wù)的開展、穩(wěn)定及優(yōu)化市場結(jié)構(gòu)，鞏固市場份額并開辟新市場，對長期合作客戶給予一定的信用賬期寬限。

　　公司2022年應(yīng)收票據(jù)因到期托收未兌付等原因，應(yīng)收票據(jù)轉(zhuǎn)回應(yīng)收賬款，增加應(yīng)收賬款9,835萬元。

　　公司2022年應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)385.07天，雖然報告期公司持續(xù)清收導(dǎo)致應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)較上年同期大幅下降，但仍超過同行業(yè)平均值，主要原因是目前公司品牌力不強(qiáng)，協(xié)作經(jīng)銷仍為主要銷售模式，前期鋪貨需要一定周期，后期回款取決于終端銷貨速度，尤其是醫(yī)院商業(yè)回款周期較長，導(dǎo)致公司應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)超出行業(yè)平均水平，但基本符合本行業(yè)的慣例和公司的發(fā)展階段。

　　三、可比公司情況

　　單位：萬元

　　公司1年以內(nèi)應(yīng)收賬款占比為54.28%，處于中下水平，因信用政策及品牌力等因素影響，應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率相較于可比公司處于較低水平。

　　綜上所述，公司賒銷率高且應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)效率低是經(jīng)營模式、信用政策及品牌力等因素綜合導(dǎo)致的結(jié)果。經(jīng)核實，應(yīng)收賬款欠款對象前十與公司不存在潛在利益安排。2022年第四季度末，公司已逐步推行“現(xiàn)款發(fā)貨”政策，公司賒銷率及應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)效率將進(jìn)一步改善，降低2022年期末應(yīng)收賬款余額仍為2023年重點工作之一。

　?。?）結(jié)合賬齡在三年以上的應(yīng)收賬款壞賬準(zhǔn)備計提情況，說明相關(guān)計提方法的合理性

　　一、公司應(yīng)收賬款壞賬計提方法

　　本公司對于《企業(yè)會計準(zhǔn)則第14號-收入準(zhǔn)則》規(guī)范的交易形成且不含重大融資成分的應(yīng)收賬款，始終按照相當(dāng)于整個存續(xù)期內(nèi)預(yù)期信用損失的金額計量其損失準(zhǔn)備。

　　應(yīng)收賬款預(yù)期信用損失確定方法及會計處理方法：

　　本公司對信用風(fēng)險顯著不同的應(yīng)收賬款單項評估信用風(fēng)險，如已有明顯跡象表明債務(wù)人很可能無法履行還款義務(wù)的應(yīng)收賬款等。除單項評估信用風(fēng)險的應(yīng)收賬款外，本公司基于應(yīng)收賬款交易對象、賬齡等共同風(fēng)險特征將應(yīng)收賬款劃分為不同的組合（如下圖所示），并確定預(yù)期信用損失會計估計政策。

　　除了單項評估信用風(fēng)險的應(yīng)收賬款外，基于其信用風(fēng)險特征，劃分不同組合：

　　對于劃分為組合1的應(yīng)收賬款，本公司參考?xì)v史信用損失經(jīng)驗，結(jié)合當(dāng)前狀況以及未來經(jīng)濟(jì)狀況的預(yù)測，確定存續(xù)期信用損失率。對于組合2，具有較低信用風(fēng)險，合并報表層面已抵消，不計提損失準(zhǔn)備。

　　二、三年以上應(yīng)收賬款壞賬準(zhǔn)備計提情況

　　三年以上的應(yīng)收賬款壞賬準(zhǔn)備計提情況如下：

　　2022年賬齡在三年以上應(yīng)收賬款余額1.52億元，計提壞賬準(zhǔn)備1.15億元，壞賬計提比例達(dá)到75.93%，應(yīng)收賬款壞賬準(zhǔn)備計提充分，已經(jīng)計提的壞賬準(zhǔn)備能夠涵蓋預(yù)期發(fā)生的損失。

　　綜上所述，公司嚴(yán)格按照政策計提壞賬準(zhǔn)備，壞賬計提充分且能夠涵蓋預(yù)期損失，公司賬齡在三年以上的應(yīng)收賬款壞賬準(zhǔn)備計提是合理性。

　?。?）公司長期存在巨額一年以內(nèi)應(yīng)收賬款的原因，是否存在通過控制賬齡從而少計提壞賬準(zhǔn)備的情形

　　公司不存在通過控制賬齡從而少計提壞賬準(zhǔn)備的情形。

　　公司主要銷售模式為協(xié)作經(jīng)銷，經(jīng)綜合研判現(xiàn)階段業(yè)務(wù)實際及所處發(fā)展階段，為保持與客戶長期戰(zhàn)略合作，部分客戶信用賬期給予適當(dāng)?shù)膶捪奁?，通常將信用期限寬限至一年，因此一年以?nèi)應(yīng)收賬款較大。

　　公司銷售回款優(yōu)先清償遠(yuǎn)期債權(quán)，導(dǎo)致公司長期存在巨額一年以內(nèi)應(yīng)收賬款，隨著現(xiàn)款發(fā)貨的推行和遠(yuǎn)期應(yīng)收賬款清收力度的加大，此現(xiàn)象將得到改觀。

　　會計師回復(fù)：

　　針對上述事項，我們實施的主要審計程序包括：對相關(guān)內(nèi)部控制進(jìn)行了解、評價和測試；獲取并復(fù)核應(yīng)收賬款明細(xì)，對大額應(yīng)收賬款通過公開信息查詢客戶的基本情況，判斷其與公司是否存在關(guān)聯(lián)關(guān)系，了解其資信狀況以判斷其履約能力；依據(jù)大額、長賬齡、隨機(jī)等標(biāo)準(zhǔn)選取樣本實施函證程序并取得回函；復(fù)核期后回款情況；查驗公司主要客戶的銷售合同，結(jié)合收入細(xì)節(jié)測試確認(rèn)公司應(yīng)收賬款余額；復(fù)核單項計提壞賬準(zhǔn)備的原因及合理性；對應(yīng)收賬款余額執(zhí)行賬齡分析程序并測算壞賬準(zhǔn)備金額的準(zhǔn)確性。

　　基于實施的審計程序，我們未發(fā)現(xiàn)應(yīng)收賬款前十大客戶存在經(jīng)營異常的情況，未發(fā)現(xiàn)較大的影響履行還款能力的事項或情況，我們認(rèn)為公司壞賬準(zhǔn)備計提已考慮客戶實際履約能力，未發(fā)現(xiàn)重大回收風(fēng)險；公司經(jīng)營模式、信用政策及品牌力等因素，導(dǎo)致公司賒銷率高且應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)效率低；未發(fā)現(xiàn)公司與應(yīng)收賬款欠款對象存在潛在利益安排；經(jīng)查驗公司實際發(fā)生的壞賬損失情況，復(fù)核公司現(xiàn)行壞賬準(zhǔn)備計提政策并經(jīng)測算壞賬準(zhǔn)備計提金額，我們認(rèn)為公司的壞賬準(zhǔn)備計提具備合理性；未發(fā)現(xiàn)通過控制賬齡從而少計提壞賬準(zhǔn)備的情形。

　　問題三：關(guān)于銷售費用。年報顯示，近年公司銷售費用持續(xù)攀升，近三年銷售費用分別為5.84億元、7.82億元、8.54億元，與公司業(yè)績變動方向不一致。報告期末銷售費用金額8.54億元，為歷史最高，相較2022年半年報時新增5.99億元。全年銷售費用率為85.83%，遠(yuǎn)高于中藥行業(yè)平均水平，而公司銷售人員人數(shù)同比未有較大變化。銷售費用的主要構(gòu)成為市場推廣費、職工薪酬。請公司補(bǔ)充披露：（1）報告期內(nèi)銷售費用前十大支付對象，包括對應(yīng)金額、費用性質(zhì)、是否關(guān)聯(lián)方等，與去年同期相比是否出現(xiàn)較大變化及原因；（2）市場推廣費主要核算內(nèi)容明細(xì)情況，包括但不限于發(fā)生金額、確認(rèn)依據(jù)，并對比同行業(yè)可比公司分析銷售費用遠(yuǎn)超同行業(yè)平均水平的合理性；（3）結(jié)合公司銷售推廣的形式、內(nèi)容、場次、費用、參會人數(shù)等具體信息，進(jìn)一步說明在銷售人員人數(shù)未有較大變化的情況下，銷售費用率持續(xù)高于同行業(yè)公司的原因；（4）銷售費用支付對象中是否涉及公司經(jīng)銷商、關(guān)聯(lián)方或其他利益相關(guān)方，并說明相關(guān)方是否與公司經(jīng)銷商、關(guān)聯(lián)方存在資金或業(yè)務(wù)往來，公司是否存在為他方墊付資金、承擔(dān)費用等變相利益輸送情況；是存在通過銷售費用將款項間接支付給經(jīng)銷商從而實現(xiàn)銷售回款的情形。請年審會計師結(jié)合履行的審計程序及取得的審計證據(jù)，對上述問題發(fā)表意見。

　　公司回復(fù)：

　?。?）報告期內(nèi)銷售費用前十大支付對象，包括對應(yīng)金額、費用性質(zhì)、是否關(guān)聯(lián)方等，與去年同期相比是否出現(xiàn)較大變化及原因

　　2022年度銷售費用85,362.79萬元，其中市場推廣費占銷售費用的80.13%。

　　銷售費用的前十大支付對象明細(xì)見下表：

　　與上年同期相比，公司廣告投入大幅減少，前十大支付對象中支付廣告商金額大幅降低。

　　上表所示市場推廣費性質(zhì)的費用支付對象均為合伙人業(yè)務(wù)。根據(jù)合伙協(xié)議，公司支付給合伙人公司的市場推廣費用，用于其開拓新市場及所負(fù)責(zé)區(qū)域的推廣業(yè)務(wù)。市場推廣費支付對象湖南凱信醫(yī)藥有限公司是受公司合伙人委托，代其收取市場推廣費，公司在市場營銷推廣方面與湖南凱信醫(yī)藥有限公司不存在實質(zhì)經(jīng)銷業(yè)務(wù)。

　?。?）市場推廣費主要核算內(nèi)容明細(xì)情況，包括但不限于發(fā)生金額、確認(rèn)依據(jù)，并對比同行業(yè)可比公司分析銷售費用遠(yuǎn)超同行業(yè)平均水平的合理性

　　一、推廣費主要核算內(nèi)容

　?。ㄒ唬┌l(fā)生金額

　　2022年度，公司為降低渠道庫存，增加終端銷量，報告期內(nèi)適度控制發(fā)貨。公司圍繞終端純銷開展一系列推廣宣傳活動，在各個條線合理發(fā)生相應(yīng)的銷售費用。公司專注中成藥的生產(chǎn)與銷售，核心產(chǎn)品龜齡集、定坤丹、安宮牛黃丸、牛黃清心丸、龜齡集酒等涉及眾多治療領(lǐng)域。為推廣公司產(chǎn)品，公司建立了以覆蓋零售渠道藥店為主的OTC部、以臨床處方學(xué)術(shù)推廣模式為主的醫(yī)學(xué)部、以廣大基層市場為受眾群體的終端部、以聚焦高端精準(zhǔn)人群為主的精品中藥部、以養(yǎng)生保健為主的養(yǎng)生酒部、以線上銷售產(chǎn)品為主的數(shù)字經(jīng)濟(jì)事業(yè)部等營銷體系，各體系按戰(zhàn)略規(guī)劃進(jìn)行產(chǎn)品線或品種劃分，獨立開展線上線下營銷活動。通過多年在醫(yī)藥領(lǐng)域的深耕細(xì)作，截止2022年底，公司營銷網(wǎng)絡(luò)已覆蓋全國一、二線城市及基層終端市場。

　　市場推廣是醫(yī)藥行業(yè)最主要的銷售方式，公司的銷售費用主要為市場推廣類費用，與公司銷售通過自有營銷網(wǎng)絡(luò)實現(xiàn)產(chǎn)品銷售的模式相適應(yīng)，具體明細(xì)如下：

　　1.商業(yè)主題活動費：主要包括公司各體系通過向連鎖藥店、單體藥店、鄉(xiāng)鎮(zhèn)衛(wèi)生院等OTC及基層醫(yī)療終端開展的各類藥品陳列包裝、海報招貼宣傳、銷售競賽與周末地推活動；對患者及相關(guān)人群等開展的產(chǎn)品知識培訓(xùn)、消費者教育；店員線上線下培訓(xùn)，產(chǎn)品性能、安全用藥咨詢及介紹；以及電商業(yè)務(wù)為促進(jìn)銷售參與各大平臺舉辦的各種推廣活動等。

　　2.學(xué)術(shù)推廣費：主要包括開展醫(yī)院科室會議，以及參辦全國中醫(yī)婦科、西醫(yī)婦產(chǎn)科、中西醫(yī)結(jié)合男科、全國婦科內(nèi)分泌培訓(xùn)工程等全國性或省級各項學(xué)術(shù)活動，宣傳企業(yè)、宣講醫(yī)學(xué)或產(chǎn)品知識、藥品性能及最新基礎(chǔ)理論和臨床研究成果，加強(qiáng)相關(guān)人員對公司產(chǎn)品的認(rèn)知，建設(shè)企業(yè)和產(chǎn)品專業(yè)化學(xué)術(shù)品牌；針對專家學(xué)者、醫(yī)務(wù)人員等介紹公司產(chǎn)品在臨床的應(yīng)用，使其準(zhǔn)確地了解藥品的適應(yīng)癥、作用機(jī)理、藥物禁忌以及最新循證醫(yī)學(xué)研究進(jìn)展等，減少藥品的錯誤使用，保障診療效果，提升產(chǎn)品在醫(yī)療終端的認(rèn)知度；收集產(chǎn)品在相關(guān)科室的使用意見，和信息調(diào)研反饋。

　　3.樣品：主要包括公司開展各類活動時發(fā)生的宣傳物料、彩頁、產(chǎn)品手冊、藥品試用、試飲、買贈活動等產(chǎn)品及物料的領(lǐng)用。

　　4.市場管理費：各級銷售人員在開發(fā)、推廣市場過程中所發(fā)生的業(yè)務(wù)相關(guān)費用。

　　5.渠道分銷費：主要包括對各級經(jīng)銷商在分銷產(chǎn)品時開展的產(chǎn)品推薦會、分銷訂貨會、渠道商產(chǎn)品培訓(xùn)；地縣級市場、基層醫(yī)療市場在第三終端建設(shè)時所發(fā)生的宣傳推廣促銷費、渠道管理費、營銷策劃費等。

　　6.市場調(diào)研費：主要包括對空白市場的開發(fā)、醫(yī)療機(jī)構(gòu)的開發(fā)，藥品準(zhǔn)入終端的市場調(diào)研分析，對用藥市場進(jìn)行實地調(diào)研，向基層患者、醫(yī)藥配送商、醫(yī)務(wù)人員、專業(yè)機(jī)構(gòu)等公司了解及咨詢藥品使用情況和市場情況；新品調(diào)研、適應(yīng)癥調(diào)研、包含學(xué)術(shù)咨詢、數(shù)據(jù)收集、學(xué)術(shù)書籍購買、資料印刷等費用。

　　7.其他費用：主要包括配送補(bǔ)差費、咨詢服務(wù)費等。

　　（二）市場推廣費確認(rèn)依據(jù)

　　公司按照權(quán)責(zé)發(fā)生制原則進(jìn)行學(xué)術(shù)推廣費的確認(rèn)，日常營銷推廣中所開展的各類市場營銷活動、學(xué)術(shù)會議組織與學(xué)術(shù)活動召開等各項費用支出，公司依據(jù)審批后的推廣計劃、簽訂的業(yè)務(wù)合同、活動簽到冊及現(xiàn)場照片、合規(guī)發(fā)票等，按照相關(guān)管理制度逐級審批，安排費用撥付與確認(rèn)市場推廣費。

　　市場業(yè)務(wù)人員根據(jù)各市場、渠道、終端的需求計劃，結(jié)合公司經(jīng)營目標(biāo)，有針對性的提出推廣需求計劃，并根據(jù)要求開展階段性的會議、促銷活動，對活動、調(diào)研、推廣、培訓(xùn)等項目，根據(jù)執(zhí)行情況，向公司提供相關(guān)資料，如活動照片、活動總結(jié)、會議紀(jì)要、宣講培訓(xùn)會簽到冊等。經(jīng)相關(guān)業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人確認(rèn)后，由財務(wù)人員根據(jù)推廣活動發(fā)生時間確認(rèn)銷售費用的歸屬期間。根據(jù)推廣活動報告、相關(guān)協(xié)議、發(fā)票等安排費用撥付與銷售費用確認(rèn)。對期末未收到發(fā)票的已撥付市場推廣資金進(jìn)行合理的預(yù)提。

　　二、同行業(yè)可比公司情況分析

　　同行業(yè)可比公司及公司銷售費用明細(xì)表：

　　銷售費用是核算銷售環(huán)節(jié)發(fā)生的各項費用，各企業(yè)一般會結(jié)合自身經(jīng)營特點、銷售模式等確定具體的核算內(nèi)容，因此沒有完全可比性。僅從選取的上述同行業(yè)公司數(shù)據(jù)來看，公司銷售費用率處于較高水平，銷售費用投入與報告年度“降應(yīng)收、去庫存、增純銷”的目標(biāo)是一致的，公司適度控制發(fā)貨，大力開展終端推廣活動，渠道庫存大幅降低，終端純銷顯著增長。報告期公司大力開展終端推廣活動，合理地產(chǎn)生了銷售費用。

　?。?）結(jié)合公司銷售推廣的形式、內(nèi)容、場次、費用、參會人數(shù)等具體信息，進(jìn)一步說明在銷售人員人數(shù)未有較大變化的情況下，銷售費用率持續(xù)高于同行業(yè)公司的原因

　　公司銷售推廣主要分線上和線下兩種銷售形式，公司2022年線下銷售實現(xiàn)營業(yè)收入89,867.39萬元，占營業(yè)收入比重90.35%，公司銷售費用主要為線下發(fā)生的各種費用，具體明細(xì)如下：

　　銷售推廣的項目、場次、費用、參會人數(shù)等具體信息如下：

　　2022年度，公司開展“增量拓展”專項行動，將“去庫存、增純銷”作為年度重點工作，大力開展終端推廣活動，OTC部地推活動、醫(yī)院方面科室會均較上年同期有所增長，對應(yīng)的費用同比增加，終端動銷效果顯著，渠道庫存大幅下降。因此，銷售費用在銷售人員人數(shù)未有較大變化的情況下，銷售費用率高于同行業(yè)公司。

　?。?）銷售費用支付對象中是否涉及公司經(jīng)銷商、關(guān)聯(lián)方或其他利益相關(guān)方，并說明相關(guān)方是否與公司經(jīng)銷商、關(guān)聯(lián)方存在資金或業(yè)務(wù)往來，公司是否存在為他方墊付資金、承擔(dān)費用等變相利益輸送情況；是存在通過銷售費用將款項間接支付給經(jīng)銷商從而實現(xiàn)銷售回款的情形

　　經(jīng)自查，2022年，公司銷售費用支付中除給個別經(jīng)銷商支付的配送補(bǔ)差費33.34萬元外，其他不涉及經(jīng)銷商或其他利益相關(guān)方。公司制定了相關(guān)內(nèi)部控制制度，規(guī)范了相應(yīng)的審批流程，所有銷售費用支出嚴(yán)格按照內(nèi)部控制制度和審批流程執(zhí)行，支付的相關(guān)金額均根據(jù)實際業(yè)務(wù)情況審批后發(fā)生，不存在為他方墊付資金、承擔(dān)費用等變相利益輸送情況，也不存在通過銷售費用將款項間接支付給經(jīng)銷商從而實現(xiàn)銷售回款的情形。

　　會計師回復(fù)：

　　針對上述事項，我們實施的主要審計程序包括：結(jié)合財務(wù)管理內(nèi)控了解、評估并測試了與銷售費用發(fā)生相關(guān)的內(nèi)部控制，了解銷售費用使用及審批情況；選取樣本測試了費用支付的授權(quán)審批流程；對與銷售費用相關(guān)的備用金實施了審批流程查驗，期末余額分使用人簽字及查驗確認(rèn)程序；獲取銷售費用發(fā)生明細(xì)表并計算分析各費用項目并對大額變動的項目實施了合理性查驗及費用支付憑證查驗；獲取并查驗了廣告費等大額費用的合同；執(zhí)行銷售費用的截止性測試。

　　基于實施的審計程序，我們認(rèn)為公司銷售費用前十大支付對象已經(jīng)如實披露，包括對應(yīng)金額、費用性質(zhì)、是否關(guān)聯(lián)方等情形；公司銷售費用遠(yuǎn)超同行業(yè)平均水平的原因與公司自身經(jīng)營特點、報告年度大力開展終端推廣活動和“降應(yīng)收、去庫存、增純銷”的目標(biāo)相一致，具備合理性；公司銷售費用支付公司中除少量支付給個別經(jīng)銷商的配送補(bǔ)差費外，其他支付不涉及經(jīng)銷商或其他利益相關(guān)方，未發(fā)現(xiàn)為他方墊付資金、承擔(dān)費用等變相利益輸送情況；也未發(fā)現(xiàn)通過銷售費用將款項間接支付給經(jīng)銷商從而實現(xiàn)銷售回款的情形。

　　問題四：關(guān)于存貨。年報顯示，報告期公司存貨余額為4.13億元，在總資產(chǎn)中占比15.17%。其中，原材料2.09億元，跌價準(zhǔn)備計提比例小于0.01%；在產(chǎn)品0.40億元，未計提跌價準(zhǔn)備；庫存商品1.70億元，計提跌價準(zhǔn)備0.22億元，計提比例12.94%。請公司補(bǔ)充披露：（1）上述存貨項目下的具體品類名稱、金額、庫齡結(jié)構(gòu)、保質(zhì)期等具體情況；（2）結(jié)合存貨明細(xì)情況、價格變化、在手訂單及同行業(yè)可比公司情況，說明公司存貨跌價準(zhǔn)備計提是否充分。請年審會計師發(fā)表意見。

　　公司回復(fù)：

　?。?）上述存貨項目下的具體品類名稱、金額、庫齡結(jié)構(gòu)、保質(zhì)期等具體情況

　　注1：公司通過定期檢查、養(yǎng)護(hù)，保證原材料在安全有效的條件下貯存。

　　注2：公司輔助材料品類較多，保質(zhì)期在6個月至2年之間不等。

　　其中原材料明細(xì)分類如下：

　　單位：萬元

　?。?）結(jié)合存貨明細(xì)情況、價格變化、在手訂單及同行業(yè)可比公司情況，說明公司存貨跌價準(zhǔn)備計提是否充分

　　公司對存貨跌價準(zhǔn)備計提總體較為充分。

　　一、存貨跌價準(zhǔn)備的計提原則及方法

　　在資產(chǎn)負(fù)債表日，公司在對存貨進(jìn)行全面盤點的基礎(chǔ)上，對于存貨因已霉?fàn)€變質(zhì)、過期、市場價格持續(xù)下跌且在可預(yù)見的未來無回升的希望、全部或部分陳舊過時，產(chǎn)品更新?lián)Q代等原因，使存貨成本高于其可變現(xiàn)凈值的，計提存貨跌價準(zhǔn)備，并計入當(dāng)期損益。存貨跌價準(zhǔn)備按單個存貨項目的成本高于其可變現(xiàn)凈值的差額提取。計提存貨跌價準(zhǔn)備后，如果以前減記存貨價值的影響因素已經(jīng)消失，導(dǎo)致存貨的可變現(xiàn)凈值高于其賬面價值的，在原已計提的存貨跌價準(zhǔn)備金額內(nèi)予以轉(zhuǎn)回，轉(zhuǎn)回的金額計入當(dāng)期損益。

　　二、存貨跌價準(zhǔn)備計提充分性分析

　　截至2022年期末，存貨余額及計提跌價準(zhǔn)備情況如下：

　　單位：萬元

　　存貨跌價準(zhǔn)備計提充分性分析：

　?。ㄒ唬┐尕浢骷?xì)

　　1、庫存商品：根據(jù)存貨跌價準(zhǔn)備的計提原則和方法，報告期內(nèi)庫存商品計提跌價準(zhǔn)備2,131.62萬元，主要原因：受物流不暢等因素影響，零售藥店、醫(yī)院等購藥和診療渠道受到不同程度的負(fù)面影響，部分滯銷藥物臨近效期。為避免因經(jīng)銷商產(chǎn)品過期損失對雙方合作產(chǎn)生負(fù)面影響，防止市場上大量近效期產(chǎn)品對公司品牌聲譽(yù)產(chǎn)生負(fù)面影響。為加強(qiáng)與經(jīng)銷商未來的協(xié)作關(guān)系，經(jīng)公司與經(jīng)銷商溝通后達(dá)成一致意見，同意開展退貨處理，導(dǎo)致大量近效期藥品退回，雖然已經(jīng)通過電商等銷售渠道積極處理，但仍有部分產(chǎn)品已經(jīng)過有效期。除上述產(chǎn)品外，其余庫存商品可變現(xiàn)凈值均高于入庫成本，不存在減值跡象。

　　2、原材料：公司原材料主要為中藥材，除部分凈料變質(zhì)，經(jīng)復(fù)檢不可用于生產(chǎn)計提5.04萬元存貨跌價準(zhǔn)備外，其余中藥材市場價格目前波動較大，處于上漲趨勢，可變現(xiàn)凈值高于入庫成本，不存在減值跡象。

　　3、包裝物：根據(jù)存貨跌價準(zhǔn)備的計提原則和方法，公司子公司山西廣譽(yù)遠(yuǎn)國藥有限公司因廠區(qū)地址變更、太谷縣改為太谷區(qū)、藥典改版、文字變更、增加“上市許可持有人”字樣、取消“始于1541”字樣等因素，造成此類包材不能正常投入生產(chǎn)使用。近年來該部分包材主要用于市場部宣傳活動時作為樣品展示。因市場活動場次不同、用量不同，及其他不確定因素，故無法對每年用量進(jìn)行預(yù)估，也未做計提減值準(zhǔn)備。隨著疫情結(jié)束，為真實準(zhǔn)確反映企業(yè)的資產(chǎn)狀況，公司對該部分包材計提減值準(zhǔn)備。

　　4、在產(chǎn)品：公司的在產(chǎn)品包括正在各個生產(chǎn)工序加工的產(chǎn)品和已經(jīng)加工完畢但尚未檢驗入庫的待檢產(chǎn)品，公司的成品合格率為100%，不存在減值的跡象。

　?。ǘ﹥r格變化

　　1、2022年，公司產(chǎn)品銷售價格未下降，除效期異常計提減值準(zhǔn)備外，不存在其他減值跡象。

　　2、2022年，公司主要的原材料鹿茸、海馬的市場供應(yīng)價格較為平穩(wěn)，牛黃的價格昂貴且走勢上揚，公司通過持續(xù)關(guān)注市場價格、戰(zhàn)略儲備、低點儲備等方式做好采購規(guī)劃，合理控制成本，原材料可變現(xiàn)凈值明顯高于成本，不存在減值跡象。

　?。ㄈ┯唵吻闆r

　　截至2022年12月31日，公司在手訂單約3.69億元（不含稅），涉及公司龜齡集、定坤丹、安宮牛黃丸、牛黃清心丸等系列產(chǎn)品，生產(chǎn)計劃安排及現(xiàn)有的庫存在保持合理儲備的基礎(chǔ)上滿足了市場銷售的需要，公司對部分效期異常的產(chǎn)品計提了存貨跌價準(zhǔn)備。

　?。ㄋ模┩袠I(yè)存貨減值準(zhǔn)備計提情況

　　單位：萬元

　　報告期公司計提存貨跌價準(zhǔn)備處于行業(yè)中間水平，主要是對效期異常、包材不適應(yīng)現(xiàn)有生產(chǎn)的存貨計提了減值。

　　綜上所述，公司存貨庫齡主要集中在1年以內(nèi)，期后銷售的情況良好，隨著公司對已減值存貨陸續(xù)計提跌價準(zhǔn)備，存貨跌價準(zhǔn)備計提比例逐年下降，因此公司對存貨跌價準(zhǔn)備計提總體較為充分。

　　會計師回復(fù)：

　　針對上述事項，我們實施的主要審計程序包括：對存貨跌價準(zhǔn)備相關(guān)的生產(chǎn)倉儲循環(huán)內(nèi)部控制進(jìn)行了解、評價和測試；獲取并復(fù)核存貨跌價準(zhǔn)備的明細(xì)表；取得主要存貨品種的年末庫齡清單，結(jié)合產(chǎn)品的有效期，對庫齡較長的存貨進(jìn)行分析性復(fù)核，分析存貨跌價準(zhǔn)備的合理性及充分性；檢查計提存貨跌價準(zhǔn)備的依據(jù)、方法及原因；實施存貨監(jiān)盤程序，確定存貨的數(shù)量、狀況及產(chǎn)品有效期等；在全面監(jiān)盤的基礎(chǔ)上，我們進(jìn)一步對計提跌價準(zhǔn)備的存貨進(jìn)行了單獨確認(rèn)，對其數(shù)量、狀態(tài)及產(chǎn)品有效期進(jìn)行了核查，以確認(rèn)存貨及存貨跌價準(zhǔn)備的真實性、準(zhǔn)確性、完整性。

　　基于實施的審計程序，我們認(rèn)為公司存貨跌價準(zhǔn)備計提充分。

　　問題五：關(guān)于貨幣資金及負(fù)債。年報顯示，報告期貨幣資金余額為2.46億元，同比大幅上升69.76%，同期有息負(fù)債期末賬面余額為3.27億元，其中長期借款1.98億元，同比增長182.29%，主要為保證借款。請公司補(bǔ)充披露：（1）結(jié)合公司業(yè)務(wù)規(guī)模及變動情況，說明在貨幣資金較充裕的情況下大額舉債，承擔(dān)較高財務(wù)費用的原因，資金利用是否合理，公司是否能自行支取上述存款；（2）是否存在與控股股東或其他關(guān)聯(lián)方聯(lián)合或共管賬戶的情況，是否存在貨幣資金被他方實際使用的情況；（3）公司報告期內(nèi)借入大額保證借款的主要用途。請年審會計師發(fā)表意見。

　　公司回復(fù)：

　?。?）結(jié)合公司業(yè)務(wù)規(guī)模及變動情況，說明在貨幣資金較充裕的情況下大額舉債，承擔(dān)較高財務(wù)費用的原因，資金利用是否合理，公司是否能自行支取上述存款

　　2022年公司產(chǎn)業(yè)鏈升級，藥材需求增大且原料市場價格呈上升趨勢，公司決定對貴細(xì)藥材進(jìn)行戰(zhàn)略儲備。中藥材是重要的醫(yī)療物資，資源儲備和價格波動嚴(yán)重影響著公司的生產(chǎn)供應(yīng)和成本水平。近年來，多數(shù)中藥材價格漲勢迅猛，天然牛黃價格由2022年5月的55萬元/公斤上漲至2023年4月的80萬/公斤（信息來源：中藥材天地網(wǎng)），且需現(xiàn)款或預(yù)付款采購?？v觀歷史數(shù)據(jù)，中藥材市場極易受到客觀因素的影響，例如公共衛(wèi)生事件的發(fā)生，大多會伴有藥材市場價格暴漲。國務(wù)院辦公廳印發(fā)的《“十四五”中醫(yī)藥發(fā)展規(guī)劃》提出，應(yīng)提升中醫(yī)藥參與新發(fā)突發(fā)傳染病防治和公共衛(wèi)生事件應(yīng)急處置能力。公司為應(yīng)對藥材價格的不穩(wěn)定、控制生產(chǎn)成本同時響應(yīng)國家對中藥材“豐儲欠補(bǔ)”的號召，決定對貴細(xì)藥材進(jìn)行戰(zhàn)略儲備，保障藥材原材料在遭遇突發(fā)情況下可以平穩(wěn)支持公司的正常生產(chǎn)。

　　公司除留存藥材采購資金外，還需支付市場銷售費用以及償還即將到期的銀行貸款，除去以上預(yù)留資金，公司日常經(jīng)營性貨幣資金處于合理范圍，資金利用合理，公司可以自行支取上述借款。

　　（2）是否存在與控股股東或其他關(guān)聯(lián)方聯(lián)合或共管賬戶的情況，是否存在貨幣資金被他方實際使用的情況

　　經(jīng)自查，公司不存在與控股股東或其他關(guān)聯(lián)方聯(lián)合或共管賬戶，所有銀行賬戶均由公司獨立設(shè)置、管理和使用；貨幣資金均由公司歸集管理再根據(jù)各子公司業(yè)務(wù)需求下?lián)苁褂?，不存在被他方實際使用的情況。

　　（3）公司報告期內(nèi)借入大額保證借款的主要用途

　　2022年公司償還銀行貸款25,826萬元，當(dāng)期借入貸款金額35,500萬元，明細(xì)如下：

　　單位：萬元

　　公司2022年借入大額保證借款主要用途為支付貴細(xì)藥材采購21,300萬元，支付市場銷售費用14,200萬元。

　　公司采購貴細(xì)藥材，部分品種明細(xì)如下：

　　單位：萬元

　　會計師回復(fù)：

　　針對上述事項，我們實施的主要審計程序包括：對財務(wù)管理及籌資相關(guān)的內(nèi)部控制進(jìn)行了解、評價和測試；檢查借款合同和授權(quán)審批，了解借款數(shù)額、借款條件、借款用途、借款日期、還款期限、借款利率等；對銀行存款、長短期借款進(jìn)行函證；查驗收付款憑證及申請審批情況。

　　基于實施的審計程序，我們認(rèn)為公司能夠自行支取上述存款；未發(fā)現(xiàn)公司與控股股東或其他關(guān)聯(lián)方聯(lián)合或共管賬戶的情況；未發(fā)現(xiàn)公司貨幣資金被他方實際使用的情況。

　　特此公告。

　　廣譽(yù)遠(yuǎn)中藥股份有限公司

　　董事會

　　二二三年五月二十六日